Investovanie do podielových fondov na Slovensku si naďalej udržiava vysokú popularitu, pričom objem aktív v tomto roku postupne atakuje hranicu 12 miliárd eur. Hoci prvý štvrťrok 2025 priniesol na svetové trhy turbulencie a pokles, nasledujúce mesiace tento vývoj zvrátili. Podľa aktuálnej analýzy spoločnosti Wood & Company dosiahol Index slovenského investora (ISI100) v treťom kvartáli 2025 nové historické maximum na úrovni 137,53 bodu.
Pri pohľade na dlhodobý horizont od začiatku roka 2017 dosiahol priemerný investor kumulovaný výnos 37,53 %. V praxi to znamená, že investícia vo výške 10-tisíc eur z úvodu roka 2017 mala na konci tohto septembra hodnotu vyše 13 750 eur. Hoci podielové fondy vo výnosnosti prekonali bežné vkladové produkty v bankách, na celkové pokorenie inflácie to nestačilo. Ceny tovarov a služieb totiž za rovnaké obdobie vzrástli až o 50,5 %, a to najmä dôsledkom dvojciferného zdražovania v rokoch 2022 a 2023.
Z hľadiska výkonnosti jednotlivých aktív sú dlhodobým víťazom akciové fondy, ktoré od roku 2017 dosiahli kumulovaný výnos takmer 98 %.
„V treťom kvartáli si dlhopisové fondy polepšili o 0,7 % a akciové v priemere až o 6,3 %. To približne zodpovedalo pohybu globálnych dlhopisových, resp. akciových ETF. Prekvapujúcim premiantom tohto roka sú zmiešané fondy. Tieto fondy, v ktorých donedávna držali Slováci viac než polovicu svojich aktív v podielových fondoch a ktoré majú „na svedomí“ dlhodobé nízke zhodnotenie Slovákov, sa zobudili,“ povedal Maroš Ďurik, Wealth Management Director z Wood & Company.
Prečítajte si ďalšie články na túto tému: