Poisťovňa Youplus našla riešenie pre svoje aktivity na Slovensku a v Českej republike. S maďarskou poisťovňou CIG Pannónia podpísala zmluvu o prevode pobočiek aj portfólia existujúcich poistných zmlúv. Dohoda prichádza približne deväť mesiacov po tom, ako Youplus pre zhoršujúcu sa kapitálovú situáciu zastavila predaj nových poistiek.
Ak transakciu schvália príslušné dozorné orgány, mala by byť dokončená k 31. decembru 2026. CIG plánuje od januára 2027 obnoviť predaj životného poistenia na Slovensku a v Českej republike. Neskôr chce ponuku rozšíriť aj do ďalších oblastí poisťovacieho trhu.
Kúpna zmluva bola podľa oznámenia pre Budapeštiansku burzu cenných papierov podpísaná 15. júla 2026 v Prahe. Poisťovne zatiaľ nezverejnili cenu transakcie ani hodnotu preberaného portfólia. Nie je známy ani počet poistných zmlúv, ktoré CIG prevezme.
Dohoda sa týka českých a slovenských aktivít. Nejde teda o prevzatie celej spoločnosti Youplus Assurance AG, ktorá má sídlo v Lichtenštajnsku a pôsobí aj na ďalších trhoch.
Existujúce zmluvy zostávajú v platnosti
Pre súčasných klientov sa podpisom zmluvy zatiaľ nič nemení. Ich poistné zmluvy zostávajú v platnosti bez zmeny dohodnutých podmienok. Zachované majú zostať aj všetky práva a nároky klientov.
Klienti Youplus nemusia v súvislosti s pripravovanou transakciou vykonať žiaden úkon. Po dokončení prevodu ich bude CIG informovať v súlade s platnými právnymi predpismi.
Obe poisťovne majú počas nasledujúcich mesiacov spolupracovať na príprave prevodu. CIG sa po jeho dokončení stane vlastníkom portfólia poistných zmlúv Youplus na Slovensku a v Českej republike.
„Od začiatku bolo naším cieľom nájsť strategického partnera, ktorý bude zdieľať našu víziu a bude chcieť ďalej rozvíjať podnikanie v Českej republike a na Slovensku,“ povedal generálny riaditeľ Youplus pre Českú republiku a Slovensko Ľubor Vrlák.
Youplus mala problém so solventnosťou
Youplus prestala na Slovensku a v Českej republike uzatvárať nové poistné zmluvy 13. októbra 2025. Rovnaké opatrenie zaviedla aj v Nemecku a Nórsku. Dôvodom bola zhoršujúca sa kapitálová situácia poisťovne.
Ukazovateľ kapitálovej primeranosti Youplus dosiahol na konci roka 2024 úroveň 116 percent. Poisťovňa tak síce spĺňala zákonom stanovené minimum 100 percent, no zostala výrazne pod vlastnou hranicou tolerancie rizika, ktorú mala stanovenú na úrovni 130 percent.
Na konci druhého štvrťroka 2025 ukazovateľ ďalej klesol na 113 percent. Poisťovňa sa preto pokúšala získať dodatočný kapitál. Jej vtedajší akcionári ho však odmietli poskytnúť a spočiatku sa jej nepodarilo nájsť ani externého investora.
Ukazovateľ solventnosti vyjadruje, či má poisťovňa dostatok vlastných zdrojov na zvládnutie neočakávaných strát a plnenie záväzkov voči klientom. Hodnota 100 percent znamená, že poisťovňa presne spĺňa minimálnu kapitálovú požiadavku. Čím je ukazovateľ vyšší, tým väčší má poisťovňa kapitálový vankúš.
Uzatváranie nových poistných zmlúv je kapitálovo náročné. Každá nová zmluva prináša poisťovni ďalšie riziká, na ktoré musí mať vytvorený potrebný kapitál. Zastavením predaja preto chcela Youplus znížiť svoje kapitálové nároky a postupne zlepšiť solventnosť.
Minuloročné obmedzenie sa nevzťahovalo iba na uzatváranie nových zmlúv. Poisťovňa zastavila aj zmeny, ktorými by sa pri existujúcich poistkách rozširoval rozsah poistnej ochrany alebo zvyšovali poistné sumy. Výnimkou zostalo znižovanie poistných súm.
V prípade Youplus nešlo o zákaz zo strany Národnej banky Slovenska ani iného regulátora. Poisťovňa predaj zastavila z vlastnej iniciatívy, aby zabránila ďalšiemu zhoršovaniu kapitálovej situácie. Tým sa jej prípad odlišoval napríklad od poisťovne Novis, ktorej Národná banka Slovenska pre nedostatočnú solventnosť odobrala licenciu.
Youplus zároveň tvrdila, že svoje povinnosti voči súčasným klientom a obchodným partnerom bude naďalej plniť. Zastavenie nového obchodu nemalo ovplyvniť poistné plnenia zo zmlúv, ktoré už boli uzatvorené.
Nový vlastník chce opäť predávať poistenie
Maďarská poisťovňa sa na vstup na slovenský a český trh pripravovala už pred podpisom kúpnej zmluvy. V júni oznámila, že v oboch krajinách plánuje zriadiť pobočky pre životné aj neživotné poistenie. Portfólio Youplus jej má poskytnúť základ na rozbehnutie podnikania.
V prvej fáze sa chce CIG sústrediť na správu prevzatých poistných zmlúv a obnovenie predaja životného poistenia. Neskôr plánuje vstúpiť aj do ďalších oblastí.
„Po dokončení transakcie plánujeme čo najrýchlejšie obnoviť predaj životného poistenia a následne postupne rozšíriť naše aktivity do ďalších segmentov poisťovacieho trhu,“ povedal generálny riaditeľ CIG Pannónia István Fedák.
CIG označuje Českú republiku a Slovensko za strategické trhy, na ktorých chce pôsobiť dlhodobo. Počíta pritom s využitím súčasného tímu Youplus aj existujúcich vzťahov s finančnými sprostredkovateľmi. Produkty Youplus sa na Slovensku predávali práve cez sprostredkovateľské spoločnosti, keďže poisťovňa nemala vlastnú sieť kamenných pobočiek.
CIG má výrazne vyšší kapitálový vankúš
CIG Pannónia sídli v Budapešti a jej akcie sa od roku 2010 obchodujú na Budapeštianskej burze cenných papierov. Skupina ponúka životné aj neživotné poistenie.
Za rok 2025 vykázala konsolidované predpísané poistné približne 169 miliónov eur. Jej ukazovateľ solventnosti dostahoval približne 225 percent. Mala teda viac než dvojnásobok požadovaného kapitálu.
Ukazovateľ CIG je výrazne vyšší ako 113 percent, ktoré Youplus vykázala na konci druhého štvrťroka 2025. Ide však o údaje za rozdielne obdobia a na rozdielnej úrovni skupiny, preto ich nemožno považovať za úplne priamu porovnateľnú veličinu.
CIG podľa svojho oznámenia plánuje regionálnu expanziu financovať z vlastných zdrojov. Prevzatie aktivít Youplus zapadá do stratégie skupiny, ktorá chce svoj rast podporovať aj nákupom iných spoločností alebo ich poistných portfólií.
Youplus pôsobí na Slovensku od roku 2021
Poisťovňa Youplus začala na slovenskom trhu pôsobiť v roku 2021 ako pobočka poisťovne so sídlom v Lichtenštajnsku. Zameriavala sa najmä na rizikové životné poistenie a produkty spojené s investovaním.
Jej hlavným produktom bolo životné poistenie 4U. Klienti si v rámci neho mohli poistiť napríklad smrť, invaliditu, kritické choroby alebo trvalé následky úrazu. Poisťovňa stavila na digitálne uzatváranie zmlúv a spoluprácu s maklérskymi a sprostredkovateľskými sieťami.
Ak regulátori transakciu schvália podľa predpokladaného harmonogramu, obdobie bez predaja nových zmlúv by malo trvať približne 15 mesiacov. Nové poistky už nebude ponúkať pôvodný vlastník, ale CIG, ktorá chce na existujúce aktivity Youplus nadviazať.
Prečítajte si ďalšie články na túto tému:
